职业年金：这些职业能领的 “第二养老金”，投资收益有多实在？

一提到退休保障，大家最先想到的肯定是基本养老金，但很多人不知道，还有一笔 “隐藏福利”—— 职业年金，堪称 “第二养老金”，能让退休生活底气翻倍。可这福利并非人人有份，到底哪些职业能享受？它的投资收益靠谱吗？今天就用大白话彻底说透，再结合国内外真实案例，帮你搞清楚自己有没有这份 “额外保障”。

职业年金可不是随便一份工作都能享的，它的发放范围有着明确界定，核心围绕 “机关事业单位编制内” 群体，简单说就是 “有正式编制、吃财政饭” 的核心岗位，具体包含这几类：

像各级政府公务员、党委机关工作人员、人大政协机关工作人员等，只要是通过正规招考入职、拥有行政编制的，都在职业年金覆盖范围内。比如区财政局的行政岗、市住建局的业务经办岗，从入职当月起，单位就会按规定按月缴纳职业年金，这是岗位自带的福利保障。

这是职业年金覆盖最广的群体，尤其是大家熟知的 “铁饭碗” 岗位，几乎都包含在内：

教育领域：公办幼儿园、中小学、大学的编制内教师，民办学校的代课老师、合同教师通常没有；医疗领域：公立医院编制内的医生、护士、行政管理人员，比如乡镇卫生院的在编医生、三甲医院的正式护士；科研文化领域：公办科研院所（如各类科学院下属机构）、图书馆、博物馆、文化馆的编制内工作人员；其他公益类事业单位：像气象局、地震局、水文站等具有公益属性的事业单位，编制内员工也能享受这项福利。企业职工：企业对应的补充养老保险叫 “企业年金”，和职业年金是两码事，而且企业年金不是强制缴纳的，只有少数大型国企、优质上市公司会给员工配置；编制外人员：机关事业单位的劳务派遣人员、合同工、临时工，比如学校的外聘教务人员、医院的劳务派遣护工，大多没有职业年金；灵活就业人员：自由职业者、个体工商户等，只能自主缴纳基本养老保险，没有职业年金这一福利选项。

一句话总结：职业年金本质是 “编制内专属福利”，背后有稳定的财政保障做支撑，和基本养老金 “全民参保” 的属性完全不同，企业和灵活就业群体基本享受不到。

既然是 “第二养老金”，钱怎么存进去？规则特别简单，全国统一标准，相当于 “单位帮你存大头，自己掏小头”，而且所有钱都进你的专属账户，完全归个人所有：

单位缴费：按你的工资基数的 8% 缴纳，部分地区对高职级人员有更高比例，比如北京某市直机关正处级干部，单位按工资基数的 12% 缴纳，月薪 1.5 万元的话，单位每月存 1800 元；个人缴费：统一按工资基数的 4% 缴纳，由单位代扣代缴，像上述正处级干部，个人每月扣 600 元，一个月账户共存 2400 元，一年就是 28800 元；账户归属：单位和个人缴的钱，全部存入你的专属职业年金账户，不管是工作调动、换城市，还是退休，这笔钱都跟着你走，绝不会 “充公” 或作废。

再看普通岗位案例：某中西部县级事业单位科员，月工资 5500 元，单位按 8% 缴 440 元，个人按 4% 缴 220 元，每月账户存 660 元，一年仅本金就 7920 元。虽然和高职级、发达地区有差距，但长期积累下来，也是一笔可观的养老储备。

很多人会问：这笔钱存着会不会只是 “躺平” 吃活期利息？其实完全不用担心，职业年金的实账积累部分会进行市场化投资运营，而且国内外都有不少收益亮眼的案例，能帮你看清它的赚钱能力。

职业年金在国内的投资收益，呈现 “地域差异但整体稳健” 的特点，部分省份的表现甚至超出预期：

江苏：年化收益超 10% 的 “黑马”

江苏职业年金采取集中委托投资，建立 11 个计划、54 个投资组合，投资净资产达 779.34 亿元。运营一周年时，投资收益率就超过 10%，远超全国平均水平。能有这样的收益，关键在于其多元化配置 —— 除了国债、金融债，还适度加仓低估值蓝筹股和优质基金，在控制风险的同时抓住了市场红利。

广东：36 万本金领完还剩 6.2 万

广东张阿姨 2018 年 60 岁退休时，职业年金账户余额 36 万元，按规定每月领 2590 元。到 2029 年领满 139 个月时，账户因投资收益还剩 6.2 万元，之后每月仍能领 446 元。这意味着，36 万的本金不仅支撑了 11 年多的领取，还剩下一笔钱继续产生收益，投资的 “复利效应” 体现得淋漓尽致。

深圳：普通科员 12 年攒 18 万

深圳某区直机关普通科员，月缴费基数 9000 元，单位按 12%、个人按 4% 缴纳，每月共存 1080 元。12 年后，本金加收益达 18 万元，60 岁退休后每月能领 1295 元，轻松突破千元，比很多中西部地区的同类岗位收益高不少。

此外，山东、湖南等地也有不错表现：山东 2019 年职业年金累计收益率 4.75%，年化 6.99%；湖南统一计划年化收益率 7.60%，都跑赢了同期定期存款和货币基金。

放眼海外，职业年金（或同类雇主养老金）的投资运作更成熟，美国加州教师养老金（CalSTRS）就是典型案例：

规模与覆盖

：成立于 1913 年，覆盖 90 万教职工，2020 财年资产管理规模达 2460 亿美元，有 1100 多人的专业投资团队；

缴费与收益

：雇主和雇员各缴工资的 8.25%，长期投资目标是年均 7%，但过去 25 年年化收益率达 8%，过去十年更是高达 9.31%；

投资策略

：以权益类投资为主（占比近 60%），同时配置房地产、私募股权、通胀挂钩资产等另类资产，既追求高收益，又通过多元化分散风险。2015 年，加州退休教师平均每月领 3900 美元退休金，替代率 53.2%，相当于一半以上的工资能在退休后延续，职业年金的补充作用功不可没。

不管是国内还是海外，职业年金的高收益都不是偶然，核心在于两点：

专业机构操盘

：国内由工行、建行、华夏基金等头部机构管理，海外像 CalSTRS 有专属董事会和投资团队，能精准把握市场机会；

长期投资 + 多元化配置

：不追求短期暴利，而是做 3-5 年甚至更长期的布局，同时搭配固定收益类（国债、债券）和权益类（股票、基金）资产，既能抗通胀，又能捕捉市场上涨红利。

理论上任何投资都有亏损可能，但职业年金的投资风格极度稳健：国内权益类资产占比不超过 30%，海外像 CalSTRS 虽然权益类占比高，但有百年经验和严格风控。从实际表现看，国内各省从未出现过大幅亏损，美国 CalSTRS 过去 25 年也只有少数年份收益小幅波动，安全性堪比存款。

退休后：办理完退休手续，随基本养老金按月领取；部分地区支持一次性支取买商业养老保险，比如深圳就有教师选择这种方式，每月能多领近千元；特殊情况：出国定居、丧失中国国籍可一次性支取；在职离世，余额由家人继承，北京曾有案例，某公务员突发疾病去世，家人继承了其 42 万元职业年金账户余额。

如果新单位有职业年金或企业年金，账户资金随工资关系转移；如果没有，账户暂时封存，比如某教师从县城调到民办学校，职业年金账户封存，退休后仍能正常领取之前积累的本金和收益。

职业年金不是人人都能享的普惠福利，核心覆盖机关事业单位编制内人员。它的价值不仅在于 “单位 + 个人” 的强制储蓄，更在于市场化投资带来的稳定收益 —— 从国内江苏的 10% 到美国加州的 8%，都证明了它能给退休生活带来质的提升。

对能享受这项福利的人来说，要珍惜这份 “国家给的福利 buff”，相当于不用自己费心，就能实现 “强制储蓄 + 专业理财” 的双重效果；对没有职业年金的人来说，也可以参考其投资逻辑，通过定投基金、配置商业养老保险等方式，给自己的退休生活多添一份保障。毕竟，退休后的体面与从容，从来都离不开提前规划～