职业年金为啥火不起来？简单说，就是“先天不足，后天乏力” 💔

强制与自愿的“双轨”难题

职业年金在机关事业单位是强制的，而企业年金是自愿的。这导致机关事业单位覆盖率超过80%，而企业年金截至2019年参保职工仅2548万人，约占城镇就业人员的一小部分，且多集中在国企和大型民企。这种“强制”与“自愿”的差异，加剧了养老保障的不平衡。

单位缴费“记账”埋雷

财政全额供款单位的职业年金单位缴费部分可暂不实际缴纳，而是采取记账方式，待职工退休前再由财政拨付资金记实。这虽减轻了当前财政压力，但将巨额支付责任转移给未来，退休高峰期可能引发财政风险。长期看，记账方式减负效果会逐渐减弱，未来财政压力可能显著增加，还存在职业年金从缴费确定型（DC）部分蜕变为待遇确定型（DB）的风险，即财政可能不再一次性拨付资金，而是承诺按月支付固定金额，影响制度稳定。

编内编外的“隐形歧视”

职业年金主要覆盖编制内人员，而编外人员往往被排除在外，或只能参加企业年金。例如公立医院中约45%的编外人员通常无法享受职业年金。这种因身份差异导致的“年金歧视”固化了内部不公平，并阻碍人员流动。

中小企业“心有余力不足

对企业而言，基本养老保险缴费负担已较重（单位缴费比例一般为工资总额的16%左右），加之税收优惠政策激励有限（如企业年金企业缴费税前扣除比例限制在工资总额的5%以内，但政策允许的最高缴费比例是8%），这使得许多中小企业难以有余力建立企业年金。年金整体覆盖面难以有效扩大。

因此，职业年金面临制度设计缺陷、远期财政压力、覆盖范围的结构性失衡以及对企业激励不足等多重制约。其发展困境也反映了养老保障体系第二支柱整体面临的挑战。

出路何在？ 或许需要逐步将单位缴费记账方式改为实账积累，打破身份壁垒，并加大税收激励，才能让年金真正成为普惠的养老保障。